Обзор рынка гостиничной недвижимости I - IV кварталы 2019 года

Открытие 440 номеров, запланированное в 2019 г., передвинуто на 2020 г. Отчет предоставлен департаментом аналитики и исследований Cushman & Wakefield.

Гостиничный проект года 

Открытие 440 номеров, запланированное в 2019 г., передвинуто на 2020 г.

Источник: Департамент аналитики и исследований Cushman & Wakefield

Значительного «всплеска» новых открытий пока не ожидается

Объем нового предложения «современного качества» по итогам 2019 г. составит 128 единиц.

После значительного (9,4% и 4,0%) прироста предложения в 2017-2018 гг., в 2019 г. рынок вырос менее, чем на 1%.

Отсутствие радикальных изменений в экономике пока что заставляет гостиничных инвесторов смещать планируемые даты запуска строительства заявленных проектов на более поздние сроки, в результате чего ожидаемые среднегодовые темпы роста предложения в 2020-2025 гг. cоставят 3,6%.

Рекордный уровень спроса, но цены растут избирательно

Восстановление спроса в сравнении с 2017 г. отмечено во всех сегментах рынка, но главные бенефициары –гостиницы вблизи Кремля.

Сравнение результатов 2019 г. с предыдущим, «спокойным», 2017 г. показывает значительный прирост Загрузки (4-7,5 п. п.) во всех категориях, кроме Высокой (падение на 3,7 п. п.), что связано с увеличением предложения в данном рыночном сегменте за 2 года практически на 700 номеров.

На фоне рекордного уровня среднегодовой Загрузки, рост Средней цены на номер для Рынка современного качества в целом (2,9% в сравнении с 2017 г.) оказался менее впечатляющим и был сконцентрирован в сегменте Luxury (7,9%). Гостиницам категории Luxury удалось «капитализировать» фактор уникального местоположения вблизи Кремля, привлекающий не только бизнес-клиентов, но и обеспеченных туристов. Остальные ценовые сегменты показали рост Средней цены на номер в пределах погрешности.

Рост доходности в рублях - уверенно положительный

Источник: Департамент аналитики и исследований Cushman & Wakefield

Уверенный прирост показателя Доходности для Рынка в целом (10,4% в сравнении с итогами 2017  г.) определяется, в основном, приростом Загрузки (как показано на предыдущем слайде), и только в Люксовом сегменте отелей определяющим фактором для практически 19-процентного увеличения Доходности стал рост Средней цены на номер.  Единственным «проигравшим» ценовым сегментом, чья Доходность снизилась на 2,9%, стал Высокий сегмент, где 2 новых отеля с общим номерным фондом порядка 700 единиц все еще находились в фазе формирования бизнеса.

Долларовая динамика показателя Доходности (график справа) дана для справки, т.к. изменение показателей в 2017-2019 гг. определяется исключительно волатильностью валютных курсов.

Состоится ли переход из количества в качество в 2020 г.?

На что могут рассчитывать московские гостиницы в 2020 году?

После традиционно медленной для московского рынка «раскачки» спроса в начале 2019 г., уже в середине года гостиничный бизнес вышел на уверенные темпы роста Загрузки. По результатам 2019 г. Рынок современного качества достиг уровня Загрузки в 78%, при этом в сегментах Среднеценовойи Выше среднего Загрузка превысила рекордные 82%.

Вместе с тем, темпы роста Средней цены на номер, сдерживаемые длительным отсутствием позитивных экономических новостей при одновременно повышении НДС на 2%, начали стабильно превышать показатели предыдущих периодов лишь во втором полугодии, что ограничило среднегодовой уровень прироста данного показателя для Рынка в целом в сравнении с 2017 г. примерно 3 процентами.

Главный вопрос на 2020 г. –достаточно ли будет очевидного в завершившемся году увеличения потоков туристов для постепенного «перехода из количества в качество» и конвертации стабильно высокого спроса на размещение в городских отелях в повышенные темпы роста тарифов. Пока же московские отельеры внимательно наблюдают за «пилотным проектом» внедрения «электронных виз» для иностранных граждан в Санкт-Петербурге и Ленинградской области (в действии с октября 2019 г.) и готовятся к внедрению данной практики на остальные регионы страны с 01.01.21.